Ngày 20 tháng 4 năm 2020,dYdX đang ra mắt Perpetual Contract Markets cho phép giao dịch bất kỳ tài sản nào không dựa trên Ethereum. Thị trường đầu tiên ra mắt đang bước vào Alpha riêng tư ngày hôm nay: BTC-USDC với đòn bẩy lên đến 10 lần. Đăng ký để đăng ký quyền truy cập sớm.
Lưu ý: Hợp đồng vĩnh viễn trên dYdX không khả dụng ở Hoa Kỳ.
Thị trường hợp đồng vĩnh viễn
Hợp đồng vĩnh viễn đã được phổ biến bởi một số sàn giao dịch tập trung trong vài năm qua — cho phép người dùng tiếp xúc tổng hợp với BTC và các tài sản tiền điện tử khác mà không có ngày hết hạn. Hợp đồng vĩnh viễn là sản phẩm được giao dịch rộng rãi nhất trong tất cả các loại tiền điện tử với khối lượng giao dịch hàng ngày lên tới hàng tỷ đô la, vượt qua khối lượng giao dịch giao ngay vào năm 2019 để trở thành cách phổ biến nhất để tiếp xúc với giá tiền điện tử.
Hôm nay, chúng tôi rất vui mừng khi ra mắt Thị trường hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung đầu tiên. Đây là một bước tiến quan trọng đối với dYdX và là sự ra mắt mà chúng tôi đã xây dựng trong nhiều tháng. Chúng tôi tin rằng hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung là một bước tiến lớn cho ngành công nghiệp và phù hợp tự nhiên với DeFi:
- Hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung tăng cường đề xuất giá trị của các sản phẩm vĩnh viễn hiện có. Hợp đồng thông minh tồn tại để giải quyết các vấn đề liên quan đến độ tin cậy và thiếu minh bạch. Đây là hai trong số những vấn đề lớn nhất với các triển khai hợp đồng vĩnh viễn hiện tại, nơi người dùng không có khả năng hiển thị các cơ chế thanh lý, quỹ bảo hiểm và tổn thất xã hội hóa.
- Perpetual mở ra một thế giới khả năng giao dịch hiện không có trong DeFi. Giờ đây, bất kỳ tài sản nào, không chỉ những tài sản dựa trên Ethereum, đều có thể được giao dịch trên DeFi. Lần đầu tiên, người dùng DeFi sẽ có quyền truy cập vào giao dịch thanh khoản của BTC, cho đến nay là tài sản tiền điện tử được giao dịch rộng rãi nhất.
- Perpetuals là sản phẩm giao dịch phổ biến nhất trong tiền điện tử. Khối lượng giao dịch của hợp đồng vĩnh viễn tiền điện tử gấp đôi khối lượng của thị trường giao ngay và vẫn đang tăng nhanh. Hợp đồng vĩnh viễn cung cấp cho người dùng một cách dễ dàng và hiệu quả về vốn để tận dụng đòn bẩy dài hạn hoặc ngắn hạn. Chúng tôi hy vọng xu hướng này cũng sẽ áp dụng cho DeFi và khối lượng giao dịch của hợp đồng vĩnh viễn phi tập trung sẽ nhanh chóng vượt qua tất cả khối lượng giao dịch DeFi giao ngay.
Thị trường vĩnh viễn đầu tiên trên dYdX: BTC-USDC
Để dYdX trở thành một sàn giao dịch tiền điện tử có ý nghĩa, người dùng phải có khả năng giao dịch tài sản tiền điện tử phổ biến nhất: BTC. BTC là nơi mọi thứ bắt đầu, có vốn hóa thị trường cao nhất, khối lượng giao dịch hàng ngày cao nhất và là điểm vào cho nhiều người tham gia tiền điện tử. BTC cũng là nơi có khối lượng giao dịch chuyên nghiệp và tổ chức lớn nhất. Vì những lý do này và vì vô số yêu cầu của người dùng về BTC trên dYdX, chúng tôi đã nghiêm túc cân nhắc cho phép giao dịch BTC dưới một số hình thức trong hơn 6 tháng qua.
Thị trường đã chứng minh rằng hợp đồng vĩnh viễn là cách tốt nhất và thanh khoản nhất để giao dịch BTC với đòn bẩy. Mức sử dụng và khối lượng hợp đồng vĩnh viễn vượt xa giao dịch ký quỹ. Vì những lý do này, chúng tôi đã chọn xây dựng một giao thức mới cho hợp đồng vĩnh viễn thay vì thêm bất kỳ BTC ERC20 nào vào sản phẩm giao dịch ký quỹ của mình.
BTC-USDC Perpetual
BTC-USDC Perpetual sẽ cung cấp đòn bẩy 10x cho BTC (long hoặc short) không có ngày hết hạn, và thanh toán và ký quỹ bằng USDC. Tỷ lệ tài trợ định kỳ được trả giữa long và short giúp giá hợp đồng được gắn chặt với giá cơ sở. Một số điều quan trọng cần lưu ý:
- Đây là một thị trường riêng biệt, với sổ lệnh gốc riêng biệt với các thị trường giao ngay hiện có trên dYdX
- Giao dịch vĩnh viễn diễn ra trong một tài khoản riêng biệt với giao dịch ký quỹ. Các tài khoản vĩnh viễn BTC-USDC được ký quỹ và thế chấp riêng biệt với các tài khoản ký quỹ dYdX hiện có.
- Giao dịch có thể được thực hiện thông qua ứng dụng hiện có của chúng tôi hoặc theo chương trình thông qua API /ứng dụng giao dịch của chúng tôi.
Dưới đây là tóm tắt các thông số kỹ thuật chính:
- Thị trường cơ sở: BTC/USD
- Tài sản ký quỹ/thanh toán: USDC
- Ngày hết hạn: Vĩnh viễn (không hết hạn)
- Đòn bẩy tối đa: 10x
- Yêu cầu ký quỹ ban đầu: 10%
- Yêu cầu ký quỹ duy trì: 7,5%
- Phí: -0,025% Người tạo, 0,075% Người nhận
- Tài trợ: Thanh toán tài trợ được thực hiện mỗi giây theo tỷ lệ được cập nhật hàng giờ. Phí tài trợ được điều chỉnh để có thời gian thực hiện là 8 giờ
- Thanh lý được thực hiện trên chuỗi. Giá đánh dấu được sử dụng là giá chỉ số trên chuỗi, được cung cấp bởi MakerDAO BTCUSD Oracle V2 , báo cáo giá trị trung bình của bảy sàn giao dịch giao ngay sau : Binance, Bitfinex, Bitstamp, Coinbase Pro, Gemini, Kraken, Bittrex
- Cơ chế mất hợp đồng: Quỹ bảo hiểm (được tạo ra bởi dYdX, được tài trợ bởi phần trăm phí thanh lý) tiếp theo là giảm đòn bẩy nếu quỹ không đủ. Tất cả các hoạt động này đều có thể xác minh và kiểm toán được trên chuỗi
Sản phẩm vĩnh viễn dYdX BTC-USDC
Chi tiết kỹ thuật
Chúng tôi đã xây dựng một giao thức hoàn toàn mới để hỗ trợ Thị trường hợp đồng vĩnh viễn. Các hợp đồng thông minh cho hợp đồng vĩnh viễn là mã nguồn mở và được triển khai trên mạng chính Ethereum .
Bảo mật : Các hợp đồng thông minh giao thức đã được kiểm toán bởi OpenZeppelin — đơn vị kiểm toán hợp đồng thông minh hàng đầu. Không tìm thấy vấn đề nghiêm trọng hoặc có mức độ nghiêm trọng cao nào. Liên kết đến báo cáo kiểm toán ở đây .
Đặc điểm kỹ thuật giao thức : Để tìm hiểu thêm về giao thức vĩnh viễn, hãy xem đặc điểm kỹ thuật giao thức .
Mã nguồn: Để tìm hiểu sâu hơn về mã nguồn của các hợp đồng thông minh vĩnh viễn, hãy xem kho lưu trữ GitHub nguồn mở của chúng tôi .
Thông số kỹ thuật thị trường BTC-USDC : Để biết thông số kỹ thuật thị trường tập trung vào giao dịch, hãy xem tài liệu thông số kỹ thuật thị trường .
Tài liệu API : Tài liệu API của chúng tôi đã được cập nhật và phản ánh thị trường liên tục mới — hãy tham khảo tài liệu Python Client, TypeScript Client hoặc HTTP API làm điểm khởi đầu cho quá trình tích hợp.
Bước tiếp theo
Thị trường BTC-USDC Perpetual bước vào giai đoạn alpha riêng tư ngày hôm nay. Mục tiêu của giai đoạn alpha riêng tư là giải quyết mọi vấn đề và thu thập phản hồi ban đầu về sản phẩm. Trong vài tuần tới, chúng tôi sẽ phát hành sản phẩm dần dần cho nhiều người dùng hơn.
Nguồn: TTT Labs tổng hợp ở Medium
